考点一：影响资金时间价值的因素

①使用时间：使用时间越长，时间价值越大，使用时间越短，时间价值越小。

②数量多少：数量越多，时间价值越多，反之，时间价值越少。

③投入与回收，在总资金一定的情况下，前期投入的资金越多，资金的负效益越大，后期投入的资金越多，资金的负效益越小。（晚投早收）

④周转速度：资金周转越快，资金时间价值越多，反之，资金时间价值越少。

‬考点二：利息与利率的概念

①利息：衡量资金时间价值的绝对尺度。利息是有贷款发生利润的一种再分配，是资金的一种机会成本，工程经济分析中，利息尝尝是指占用资金所付的代价或者放弃使用资金所得的补偿。

②利率：衡量资金时间价值的相对尺度。在单位时间内所得利息额与原借贷金额之比。

③影响利率高低的因素：首先取决社会平均利润率（利率的最高界限），借贷资本的供求状况（供＞求，利率下降，反之上升），借出资本承担的风险（风险越大，利率越高），通货膨胀，借出资本期限（越长越高）。

‬利息的计算

‬等值的概念

资金有时间价值，即使金额相同，因其发生在不同的时间，其价值就不相同。反之，不同时间点绝对不等的资金在时间价值的作用下却可能具有相等的价值。这些不同时期，不同数额但其“价值等效”的资金，称为等值，又叫等效值。

‬现金流量图的绘制

①横轴为时间轴，轴上方的箭线表示现金流入（表示收益），轴下方的箭线表示现金流出（表示费用）。相对性（不同对象箭线代表不同意义）。箭线长短适当体现各数值差异。箭线与时间轴的交点为现金流量发生的时点，该时点通常表示是该时间单位末的时点。

②三要素：现金流量的大小（现金流量数额），方向（现金流入或现金流出）和作用点（现金流量发生的时点）。

‬终值和现值的计算

P（现值）：发生资金运动起点或现在时点的值，即现在都一笔钱。

F（终值）：发生在资金运动终点或将来时点的值，即将来的一笔钱。

A（年金）：连续出现在各计息周期期末的等额支付金额，即等数值，等流向，等间隔。